Wassily Leontief lahir tahun 1906 di Rusia kemudian menjadi pengajar di Universitas Harvard, Amerika Serikat, memenangkan hadiah Nobel bidang ekonomi di tahun 1973 berkat gagasannya tentang analisa input-otput.Menurutnya, dalam suatu kawasan jumlah input yang digunakan dalam berbagai sektor industri adalah sama dengan jumlah output yang dihasilkan di kawasan bersangkutan. Dalam pernyataan ini terkandung pengertian bahwa suatu sektor industri, disamping memberikan ouput kepada sektor lain, juga menggunakan output tersebut untuk dirinya sendiri. Contoh, sektor pertanian (agriculture) disamping menghasilkan bahan makanan untuk para pekerja di sektor industri manufaktur (manufacture) juga menggunakan bibit tanaman untuk sektornya sendiri. Lebih lanjut pernyataan di atas juga dapat diartikan bahwa perubahan input dari suatu sektor akan mengakibatkan tuntutan atas perubahan output pada seluruh sektor lainnya. Sektor rumah tangga merupakan sektor tersendiri. Dalam input-output analysis sektor ini dianggap sebagai input primer (primary input) dan kebutuhan akhir (final demand).